Option Trading Verhältnis

Ratio-Spread-Strategie Die Ratio-Spread-Strategie ist eine Variation der vertikalen Spread (eine Option Spread mit dem gleichen Option Verfallsdatum). Es handelt sich um eine neutrale Strategie, die auf eine nicht volatile Aktie ausgerichtet ist. Wie der Name schon sagt, ist der Unterschied, dass es nicht ein 1-für-1-Spread, wo 1 Option gekauft wird und eine andere Option verkauft wird, ist es durch das Öffnen einer Quote von Optionen verkauft, um Optionen gekauft. Es kann jedes Verhältnis sein, aber dieser Artikel konzentriert sich auf Verhältnis Spreads erstellt mit einem 2: 1-Verhältnis mit 2 Optionen verkauft, um 1 Option gekauft. Das Call Ratio Spread ist ein Verhältnis-Spread, der mit Anrufoptionen erstellt wird. Es wird 1 In-the-Money (ITM) - Aufrufoption gekauft und 2 AT-Call-Optionen werden verkauft. Da dies bedeutet, Sie verkaufen mehr Optionen als Sie kaufen, sind Sie im Wesentlichen verkaufen oder schreiben diese überschüssigen Optionen nackt oder aufgedeckt. Es gibt ein inhärentes Risiko in diesem (wie später erklärt werden), und einige Optionen Broker wird nicht zulassen, dass Sie dies tun, es sei denn, Sie können genug Handelserfahrung nachweisen. Einer der wichtigsten Vorteile dieser Strategie ist, dass die ursprünglichen Kosten für die Eröffnung der Position ist nahe Null und kann sogar verdienen Sie ein kleines Einkommen. Da die ITM-Anrufoption mehr kostet als die ATM-Anrufoption, werden die Kosten für den Kauf eines ITM-Anrufs grob durch den Verkauf von 2 ATM-Anrufen ausgeglichen. Wenn der zugrunde liegende Aktienkurs nach Ablauf des ITM-Call-Basispreises fällt, erlöschen alle Optionen wertlos und es erfolgt kein zusätzlicher Gewinn oder Verlust. Wenn der Aktienkurs über dem ITM-Basispreis liegt, können Sie die ITM-Call-Option, die Sie zuvor gekauft haben, verkaufen. Ihr Einkommen steigt, je näher Sie sich an den ATM-Call-Optionen Ausübungspreis. Sobald der Aktienkurs über die ATM Anrufe Streik Preis geht, müssen Sie jetzt zurückkaufen die 2 ATM-Anrufe, die Sie zuvor verkauft. Da Sie 2 Optionen kaufen müssen, während nur 1 Option verkaufen, wird dies am Ende schaffen einen größeren und größeren Verlust je höher der zugrunde liegende Aktienkurs steigt. Sie erreichen also Ihren maximalen Gewinn, wenn die Aktie am Geldautomaten den Basispreis beendet, wo Sie den ITM-Aufruf für den Höchstbetrag verkaufen können, während Sie die ATM-Anrufe immer noch wertlos laufen lassen. Allerdings, je höher der Aktienkurs steigt, desto größer ist Ihr Verlust. Die Call Ratio Spread-Strategie ist daher eine neutrale Strategie, die sich für nicht volatile Aktien eignet. Aber mit unbegrenzten Verlusten, wenn der Aktienkurs steigt. Ein Call Ratio Spread ist eine Strategie mit sehr wenig anfänglichen Kosten, die den Kauf von 1 ITM Anruf und Verkauf von 2 ATM-Anrufe beinhaltet. Es ist eine neutrale Strategie für Aktien mit geringer Volatilität. Sie erreichen maximalen Gewinn, wenn der Aktienkurs sich nicht bewegt. Sie erlangen unbegrenzte Verluste, wenn der Aktienkurs zu hoch steigt. Ein Put Ratio Spread hat ein ähnliches neutrales Gewinn - und Risikoprofil für das Call Ratio Spread, wird aber mit Put-Optionen anstelle von Call-Optionen konstruiert. 1 ITM-Put-Option wird gekauft und 2 ATM-Put-Optionen werden verkauft. Wie oben erwähnt, kann eine Verteilungsspreizung unter Verwendung verschiedener Verhältnisse aufgebaut werden, aber ein 2: 1-Verhältnis von 2 Optionen, die an 1 verkaufte Option verkauft werden, wird in diesem Artikel verwendet. Die anfänglichen Kosten dieser Strategie sind nahe Null und können sogar ein kleines Einkommen verdienen. Dies ist auf die Kosten für den Kauf von 1 ITM-Option sehr nahe an den Einnahmen aus dem Verkauf von 2 ATM-Optionen. Der Put Ratio Spread wird keine zusätzlichen Gewinne oder Verluste erbringen, wenn der zugrunde liegende Aktienkurs höher ist als der ITM-Put-Option-Basispreis (aufgrund aller nicht wertlosen Put-Optionen). Sobald der Aktienkurs unter den ITM-Basispreis sinkt, können Sie Gewinn aus dem Verkauf der ITM-Put-Option erzielen, die Sie früher gekauft haben. Dieser Gewinn wird weiter steigen die niedrigeren der Aktienkurs geht. Allerdings, sobald der Aktienkurs sinkt unter dem ATM-Put-Optionen Ausübungspreis, wird der Gewinn beginnen, sehr schnell zu sinken. Ab diesem Zeitpunkt werden die ATM-Put-Optionen nicht mehr wertlos und müssen zurückgekauft werden. Da Sie benötigen, um zurückzukaufen 2 Optionen beim Verkauf nur 1 Option, erhalten Sie mehr und mehr Verluste, je niedriger der Aktienkurs wird. Der Put Ratio Spread hat daher ein ähnliches Profitprofil wie die Call Ratio Spread. Er erzielt maximalen Gewinn, wenn der zugrunde liegende Aktienkurs am ATM-Basispreis endet, wo man die ITM-Put-Option verkaufen kann, während die ATM-Put-Optionen wertlos laufen. Volatilität in der Aufwärtsrichtung erzeugt kein Gewinn oder Verlust, während Abwärts-Volatilität in unbegrenzten Verlusten resultiert. In diesem Sinne, während die Put Ratio Spread und Call Ratio Spread auf neutrale nicht-volatile Aktien ausgerichtet sind, begünstigt das Put Ratio Spread leicht die zinsbullische Richtung, während der Call Ratio Spread in bärischen Situationen mehr Schutz bietet. Ein Put Ratio Spread hat sehr wenig Anschaffungskosten und wird durch den Kauf von 1 ITM gesetzt und verkauft 2 ATM puts. Es ist ideal für neutrale nicht-flüchtige Vorräte. Maximaler Gewinn wird erreicht, wenn sich der Aktienkurs nicht bewegt. Unbegrenzte Verluste entstehen, wenn der Aktienkurs zu niedrig sinkt. Beide Arten von Ratio Spread-Strategien sind ideal für neutrale nicht-volatile Aktien und ähneln anderen Optionsstrategien wie dem Butterfly und dem Iron Condor. Der wesentliche Unterschied ist, dass der Ratio Spread eine Chance hat, unbegrenzte Verluste zu verzeichnen, wenn der zugrunde liegende Bestand zu volatil ist. Allerdings wird dieses Risiko durch die Tatsache, dass Ratio Spreads mit weniger Optionen aufgebaut werden und wird daher weniger Provisionen zum Öffnen und Schließen der Positionen. Andere Themen in diesem GuideHow to Trade Optionen 8211 Optionen Handel Grundlagen Alle Investoren sollten einen Teil ihres Portfolios für Option Trades beiseite legen. Nicht nur Optionen bieten große Chancen für Leveraged-Spiele können sie auch Ihnen helfen, größere Gewinne mit einer geringeren Menge an Geld zu verdienen. Whatrsquos mehr, können Optionsstrategien Ihnen helfen, Ihr Portfolio abzusichern und potenzielle Abwärtsrisiken zu begrenzen. Keine Investoren sollten am Rande sitzen, nur weil sie donrsquot Möglichkeiten verstehen. Dieser Leitfaden für Optionen Trading Basics bietet alles, was Sie brauchen, um schnell lernen Sie die Grundlagen der Optionen und machen Sie sich bereit für den Handel. So letrsquos erhalten. Was sind Optionen ndash Wie Optionen mdash zwei grundlegende Arten von Optionen handeln Was, Optionen sind mdash Premium-mdash Am Geld Optionskontrakte ndash Hot Handel mit dem Geld, aus dem Geld Preis von Optionen Ndash Wie Optionen mdash Basispreis für den Handel Wie Optionen Symbole ndash Wie für den Handel mdash Optionen zu lesen Symbole Optionen Wie zur Bewertung von Optionen ndash Wie Optionen mdash Aktienkurs mdash Zeit mdash Volatilität mdash Bid zu Handelspreise fragen, wie Lesen Zitate Optionen ndash Wie Optionen mdash Open Interest und Volume mdash Expiration Cycles für den Handel mdash Ablaufdaten Optionen Risiko Verständnis ndash Wie Optionen mdash Zeit Isnrsquot Notwendigerweise auf Ihrer Seite mdash Preise für den Handel sehr schnell mdash Verluste bewegen Subtantial Seien Sie auf Naked Short-Positionen mdash Andere Häufige Probleme Allgemeine Optionen Fehler ndash vermeiden Wie Optionen mdash Der Preis für den Handel Tag Problem mdash Angst und Gier mdash Weisen richtig Optionen Trading-Strategien ndash Wie für den Handel Optionen mdash Buying Anrufoptionen Put-Optionen mdash Kauf mdash Covered Calls mdash Cash Secured Puts mdash Credit Spreads mdash Debit Spreads Auswahl eines Options Broker ndash Wie Optionen mdash Margin für den Handel Ndash Erhalten ldquoApprovalrd zu Trade Options mdash Optionen Genehmigung